บทวิเคราะห์กราฟทองคำประจำวันที่ 07/07/2026
ทีมนักวิเคราะห์ของ Vantage >
ทีมนักวิเคราะห์ของ Vantage >
ทีมนักวิเคราะห์ของ Vantage ประกอบด้วยผู้เชี่ยวชาญในหลากหลายสาขาการลงทุน ทั้งในด้าน การวิเคราะห์พื้นฐาน (Fundamental Analysis), การวิเคราะห์ทางเทคนิค (Technical Analysis) และการวิเคราะห์สินทรัพย์ดิจิทัล ทีมของเราครอบคลุมความเชี่ยวชาญในหลากหลายตลาด ไม่ว่าจะเป็น ทองคำ, สกุลเงิน, ตลาดหุ้น, ไปจนถึงสินทรัพย์ดิจิทัล
Updated Tue, 2026 July 7 05:18
ภาพรวมตลาด
ราคาทองคำปรับตัวผันผวนในวันจันทร์ โดยระหว่างวันเคยลดลงมากสุดราว 1.2% ก่อนฟื้นกลับมาปิดแถว 4,165 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ตามข้อมูลของ UOB แรงกดดันหลักมาจากดอลลาร์ที่แข็งค่าระหว่างวันและบรรยากาศ Risk-on ในตลาดหุ้นสหรัฐฯ หลังหุ้นกลุ่ม AI กลับมานำตลาดอีกครั้ง แม้อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ จะลดลงเล็กน้อย แต่ยังไม่สามารถดึงแรงซื้อทองคำกลับมาได้อย่างชัดเจน เพราะนักลงทุนยังประเมินว่า Fed อาจคงนโยบายการเงินตึงตัวได้นานกว่าที่เคยคาดไว้ เช้าวันนี้ทองคำอ่อนตัวต่อราว 0.6% มาอยู่ที่ประมาณ 4,138 ดอลลาร์ต่อออนซ์ โดยเป็นการขายทำกำไรหลังราคาขึ้นไปแตะระดับสูงสุดในรอบสองสัปดาห์ ขณะที่ตลาดรอรายงาน FOMC Minutes เพื่อหาเบาะแสต่อทิศทางดอกเบี้ยสหรัฐฯ
- ราคาปิดแท่งก่อนหน้า (Previous Close)
4,164.24
- การเปลี่ยนแปลงของราคา (XAUUSD % Change)
-0.25%
- ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY % Change)
0%
วิเคราะห์เชิงเทคนิค
TF Day: ราคาทองคำในกรอบเวลารายวัน (DAILY) ยังคงอยู่ในแนวโน้มขาลงในภาพใหญ่ โดยตราบใดที่ราคายังไม่สามารถทะลุ Swing High ล่าสุดบริเวณ 4,385 ดอลลาร์ขึ้นไปได้ โครงสร้างขาลงก็ยังไม่ถูกทำลาย และราคายังคงมีโอกาสปรับตัวลงต่อในระยะถัดไป โดยแนวรับสำคัญถัดไปจะอยู่บริเวณ 3,880 ดอลลาร์ และ 3,770 ดอลลาร์ตามลำดับ อย่างไรก็ตาม หากราคาสามารถทะลุ Swing High บริเวณ 4,385 ดอลลาร์ขึ้นไปได้ ก็อาจเป็นสัญญาณว่าโมเมนตัมขาลงเริ่มอ่อนแรงลงและต้องประเมินทิศทางของราคาใหม่อีกครั้ง
TF H1: ราคาทองคำใน TF H1 ยังคงอยู่ในแนวโน้มขาขึ้นระยะสั้น โดยราคายังสามารถรักษาโครงสร้างการยกตัวขึ้นได้ ทำให้มีโอกาสปรับตัวขึ้นต่อไปทดสอบแนวต้านถัดไปบริเวณ 4,165 ดอลลาร์ และ 4,180 ดอลลาร์ตามลำดับ ขณะที่แนวรับระยะสั้นจะอยู่บริเวณ 4,120 ดอลลาร์ และ 4,100 ดอลลาร์ ซึ่งเป็นโซนที่อาจมีแรงซื้อกลับเข้ามาพยุงราคาได้ อย่างไรก็ตาม หากราคาหลุด Swing Low ล่าสุดบริเวณ 4,025 ดอลลาร์ลงไป จะเป็นสัญญาณว่าโครงสร้างขาขึ้นระยะสั้นเริ่มเสีย และอาจทำให้ราคากลับเข้าสู่แนวโน้มขาลงได้อีกครั้ง
ปัจจัยพื้นฐานหลักที่ขับเคลื่อนราคาทองคำวันนี้
ข้อมูลทางเศรษฐกิจ (Economic Data)
ภูมิรัฐศาสตร์และข่าวเศรษฐกิจมหภาค (Geopolitics & Macro)
ความตึงเครียดระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านลดลงจากเดิมหลังมีความคืบหน้าเรื่องการหยุดยิงและการฟื้นตัวของการขนส่งผ่านช่องแคบฮอร์มุซ แต่ข้อตกลงยังเปราะบางและการเจรจายังดำเนินต่อไป สถานการณ์นี้ทำให้ Safe-haven premium ของทองคำลดลงบางส่วน แต่หากมีเหตุปะทะใหม่หรือการขนส่งน้ำมันสะดุดอีกครั้ง ทองคำอาจกลับมาได้แรงซื้ออย่างรวดเร็ว
สภาวะตลาด (Market’s Outlook)
ตลาดอยู่ในโหมด Risk-on แบบเลือกซื้อเฉพาะกลุ่ม โดยเงินไหลกลับเข้าสู่หุ้นเทคโนโลยีและธีม AI มากกว่าการเข้าซื้อสินทรัพย์ปลอดภัยอย่างกว้างขวาง S&P500 ปรับขึ้นต่อเนื่อง ขณะที่แรงซื้อทองคำยังถูกจำกัดจากการรอความชัดเจนของ Fed และค่าเงินดอลลาร์ที่ทรงตัวในระดับสูง แม้ข้อมูลแรงงานล่าสุดจะลดความคาดหวังต่อการขึ้นดอกเบี้ยลง แต่ตลาดยังไม่ได้เปลี่ยนไปสู่มุมมอง Dovish อย่างชัดเจน ดังนั้นภาพรวมทองคำระยะสั้นจึงมีลักษณะพักฐานและผันผวนตามข้อมูลเศรษฐกิจมากกว่าจะเป็นการกลับเข้าสู่ขาขึ้นเต็มรูปแบบ
Intermarket Analysis
ทองคำ vs. ตราสารหนี้ (XAU vs. US Yields): อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 10 ปี อยู่บริเวณ 4.47-4.48% หลังลดลงเล็กน้อยจากวันก่อนหน้า ตามรายงาน UOB Yield 10 ปี ปิดที่ 4.469% การที่ Yield ลดลงตามปกติควรช่วยลดต้นทุนค่าเสียโอกาสของการถือทองคำ แต่ทองคำกลับยังอ่อนตัวในช่วงเช้า แสดงว่าความสัมพันธ์ในรอบนี้ทำงานได้ไม่เต็มที่ เพราะตลาดให้น้ำหนักกับการขายทำกำไร ดอลลาร์ และการรอ FOMC Minutes มากกว่า
ทองคำ vs. ค่าเงินดอลลาร์ (XAUUSD vs. DXY): DXY เคลื่อนไหวบริเวณ 100.6-100.9 ซึ่งยังเป็นระดับสูงพอที่จะกดดันราคาทองคำผ่านต้นทุนของผู้ซื้อที่ถือสกุลเงินอื่น ความสัมพันธ์แบบ Inverse Correlation ยังทำงานค่อนข้างปกติในวันจันทร์ เพราะทองคำย่อตัวในช่วงที่ดอลลาร์แข็งค่าระหว่างวัน อย่างไรก็ตาม เมื่อ DXY ลดแรงแข็งค่าลง ทองคำก็สามารถฟื้นจากจุดต่ำสุดได้บางส่วน จึงสะท้อนว่าดอลลาร์ยังเป็นตัวแปรหลักต่อราคาทองคำในระยะสั้น
ทองคำ vs. ตลาดหุ้น US (XAUUSD vs. S&P500): S&P500 ปิดที่ 7,537.43 จุด เพิ่มขึ้น 0.72% จากแรงซื้อหุ้นกลุ่มเทคโนโลยี การสื่อสาร และ Consumer Discretionary โดย Nasdaq เพิ่มขึ้นถึง 1.12% ภาพนี้สะท้อนว่านักลงทุนยังยอมรับความเสี่ยงและเลือกเข้าซื้อสินทรัพย์เติบโตมากกว่าสินทรัพย์ปลอดภัย จึงเป็นแรงกดดันเชิงจิตวิทยาต่อทองคำ อย่างไรก็ดี จำนวนหุ้นที่ปรับขึ้นมีเพียง 220 จาก 503 บริษัทใน S&P500 แสดงว่าแรงซื้อยังค่อนข้างกระจุกตัว หากหุ้นกลุ่ม AI เริ่มพักฐาน ทองคำอาจได้แรงซื้อกลับจากการลดความเสี่ยงของพอร์ตลงทุน
- แนวรับ(Key Support) : 4120 4100
- แนวต้าน(Key Resistance) : 4165 4180
สามารถติดตามบทวิเคราะห์ทองคำฉบับเจาะลึกปัจจัยพื้นฐานได้ใหม่ในวันพรุ่งนี้