إدارة المخاطر مبدأ أساسي ينبغي على كل متداول أخذه على محمل الجد، لا سيما في ظل المناخ المالي الحالي. مع ردة فعل الأسواق العالمية على  لائحة التعريفات الجمركية التي فرضها ترامب ، فإن التقلبات المتزايدة تُصعّب على المتداولين تخفيف المخاطر. 

ومع استمرار حالة الغموض، لا يزال بإمكان المتداولين ممارسة بعض السيطرة على حالة عدم اليقين الحالية في السوق من خلال التطبيق المناسب لأدوات إدارة المخاطر. 

في هذه المقالة، سنشارك 10 أدوات لإدارة المخاطر وكيف يمكن للمتداولين استخدامها لصالحهم. 

1. استخدم أوامر وقف الخسارة للحد من المخاطر 

أوامر وقف الخسارة هي تعليمات تداول آلية تُملي على الوسيط بيع (أو شراء) ورقة مالية أو أصل عند وصول السعر إلى مستوى معين. هذا يمنع المركز من تكبد المزيد من الخسائر. 

بمجرد تفعيلها، سينفذ الوسيط الصفقة بأفضل سعر متاح في السوق. يتوفر نوعان من أوامر وقف الخسارة: 

• أوامر وقف البيع لحماية مركز  الشراء من خلال بيع الأصول عندما ينخفض السعر إلى ما دون سعر التفعيل. 

• أوامر وقف الشراء لحماية مركز البيع   من خلال توجيه الوسيط لشراء الأصول عند الوصول إلى سعر التفعيل أو تجاوزه. 

تعتبر أوامر وقف الخسارة أداة مستخدمة على نطاق واسع لمساعدة المتداولين على إدارة المخاطر والحد من الخسائر المحتملة، ولكن احذر إنها ليست دائمًا مضمونة النتائج . 

على سبيل المثال، خلال التقلبات الشديدة في السوق، قد تتجاوز الأصول سعر التنفيذ قبل وقت طويل من تنفيذ أمر وقف الخسارة.  بالإضافة إلى أنها ، قد تُفعّل أوامر وقف الخسارة بسبب تقلبات مؤقتة، حتى لو كان الاتجاه العام إيجابيًا. وبالتالي، فإن تحديد أوامر وقف خسارة قليلة جدًا قد يؤدي إلى إغلاق الصفقة قبل أوانها. 

2. حماية حسابك من خلال الحماية من الرصيد السلبي 

حماية الرصيد السلبي ميزة تقدمها العديد من شركات الوساطة المُرخصة، بما في ذلك Vantage. ، تضمن هذه الميزة ألا تتجاوز خسائر المتداول المبلغ الذي أودعه. 

إذا تسببت إحدى الصفقات في وصول رصيد حساب المتداول إلى السالب، يُغلق الوسيط الصفقة تلقائيًا ويتحمل الخسائر. بهذا، يبقى رصيد المتداول صفرًا. 

على سبيل المثال، إذا فتحتَ  مركزًا باستخدام  الرافعة المالية بإيداع 100 دولار أمريكي، ثم خسرتَ 120 دولارًا أمريكيًا، فسيكون رصيدك سالبًا (-20 دولارًا أمريكيًا). هذا يعني أنك ستحتاج إلى إيداع 20 دولارًا أمريكيًا إضافية لإعادة فتح حسابك. 

بهذه الطريقة، يمكن للمتداولين تجنب الوقوع في ديون للوسيط بسبب خسائر التداول. 

مع ذلك، مع حماية الحساب السلبي من Vantage، يُعاد ضبط رصيدك إلى 0 دولار أمريكي، مع خصم أي رصيد في حسابك لتعويض الفرق. هذا يضمن حصر الخسائر في أموالك المودعة، مما يُساعد في إدارة المخاطر، ولكنه لا يُلغي مخاطر التداول خلال الأسواق المتقلبة. 

تعرف على المزيد حول كيفية عمل حماية الرصيد السلبي وكيف يمكنها مساعدتك في إدارة المخاطر بشكل أكثر فعالية. 

3. اختر أنواع التداول المناسبة 

عند إدارة المخاطر، ينبغي على المتداولين اختيار نوع التداول المناسب. فالاختيار الخاطئ سيؤدي إلى تفاقم الوضع وزيادة الخسائر. 

مثال على ذلك: اعرف الفرق بين أوامر إيقاف الشراء وأوامر إيقاف البيع. إذا كنتَ تتخذ مركزً  للشراء، فعليك استخدام أمر إيقاف البيع للحماية من الخسائر. أما إذا اخترتَ عن طريق الخطأ أمر إيقاف الشراء، فأنت تُجري صفقة مختلفة تمامًا ولن تُحقق النتائج المتوقعة. 

إن الحفاظ على نهج هادئ ومنضبط عند التداول سيساعدك كثيرًا في تجنب مثل هذه الأخطاء. 

4. إدارة فترات الركود عن طريق البيع على المكشوف في الأسواق 

يميل العديد من المستثمرين إلى الذعر عند انخفاض الأسواق. ومن الطبيعي أن تشعر بالإحباط عندما ترى استثماراتك تتراجع يومًا بعد يوم. 

ولكن بيع ممتلكاتك خلال فترة تباطؤ السوق قد يجبرك على قبول أسعار غير مواتية – والأسوأ من ذلك، قد يحرمك من المكاسب المستقبلية عندما يستعيد السوق توازنه حتما. 

قد يعتبر بعض المتداولين البيع على المكشوف وسيلةً للتحوط من مخاطر الهبوط. هذا يعني ببساطة فتح مركز بيع على المكشوف لاقتراض أسهم من وسيطك. عندما ينخفض السعر أكثر، يمكنك بيع الأسهم وإغلاق مركزك، وإعادة الأسهم إلى وسيطك، وربما تحقيق ربح من الفرق، مع أن الخسائر قد تزداد بشكل كبير إذا ارتفع السعر. 

الأمر في الواقع أبسط مما يبدو. تذكر فقط: في البيع على المكشوف، يرتفع مركزك مع انخفاض السعر، مما يجعله استراتيجية فعّالة خلال فترات انخفاض السوق. 

لكن كن حذرًا، فالعكس صحيح. إذا ارتفعت الأسعار وأنت تحتفظ بمركز بيع، فستزداد خسائرك. 

5. تقليل التعرض من خلال تنويع المحفظة الاستثمارية 

التنويع هو شعارٌ شائعٌ آخر لتقليل المخاطر، ولسببٍ وجيه. فهو استراتيجيةٌ شائعةٌ لتقليل مخاطر التداول من خلال توزيع استثماراتك على أصولٍ وأسواقٍ مختلفة. 

يؤدي هذا إلى تقليل تعرضك لمركز  واحد، مما يحد من تأثير تحركات الأسعار الحادة في هذا المركز. 

نظراً لاختلاف تفاعل الأصول المختلفة مع تغيرات السوق، فقد تتقلب أسعارها بدرجات متفاوتة، أو حتى تتحرك في اتجاهات متعاكسة. يُساعد التنوع الجيد في محفظة الاستثمار على موازنة هذه التغيرات السعرية، مما يُحسّن قدرتها على مواجهة تقلبات السوق الشديدة. 

H2 – 6. تداول الأصول الآمنة في الأسواق غير المستقرة 

الأصول الآمنة تتمتع بقدرة مؤكدة على تحمل تقلبات السوق – الحفاظ على قيمتها أو حتى زيادتها أثناء فترات الانحدار. 

وذلك لأن الأصول الآمنة هي: 

• غير مرتبطة أو مرتبطة سلبًا بالسوق العالمي. 

• مقاومة للتضخم أو انخفاض القيمة بسبب وجود إمدادات محدودة. 

• القدرة على التمتع بطلب ثابت في جميع ظروف السوق. 

• من المرجح أن تكون ث ولا يمكن استبدالها أو تدميرها بسهولة 

وتشمل الأمثلة الشائعة للأصول الآمنة الذهب والأسهم الدفاعية والسندات ذات التصنيف AAA وعملات مختارة. 

لتجاوز حالة عدم اليقين الحالية في السوق وحماية ممتلكاتهم من المخاطر، يمكن للمتداولين والمستثمرين النظر في التحول نحو الأصول الآمنة. 

7. تطبيق متوسط تكلفة الدولار (DCA) للتحكم في التقلبات 

قد تكون فترات انخفاض السوق مرهقة ، لكن هذا يعني أيضًا أن الأصول أصبحت متاحة الآن بأسعار مُخفضة . وهذا يُتيح فرصًا جذابة للمستثمرين الأذكياء لزيادة استثماراتهم في أسهمهم وأصولهم المفضلة. 

مع ذلك، من المستحيل التنبؤ بموعد وصول السوق إلى أدنى مستوياته (أي توقفه عن الانخفاض وبدء اتجاه صعودي جديد)، مما يُصعّب تحديد الوقت المناسب للشراء في السوق. ففي النهاية، لا ترغب في استثمار أموالك فقط ليشهد السوق مزيدًا من الانخفاض. 

الحل هو متوسط تكلفة الدولار (DCA)، وهو أسلوب لإدارة المخاطر يتيح للمتداول إجراء عمليات شراء بمبالغ ثابتة على فترات منتظمة. يساعد هذا على حساب متوسط سعر الدخول بمرور الوقت، مما يسمح لك بتقليل تأثير تقلبات السوق قصيرة الأجل، مما يجعله الأنسب للاستثمار طويل الأجل. 

8. تعويض الخسائر باستخدام قسائم خسائر التداول 

تقدم بعض شركات الوساطة قسائم خسائر التداول، والتي يمكن استخدامها لتعويض الخسائر المتكبدة أثناء التداول. تحمل هذه القسائم قيمة ثابتة يحددها وسيطك، وتُطبق على الصفقات المغلقة، مما يوفر للمتداولين إدارة فورية للمخاطر وتقليلًا للخسائر. 

قد تساعد قسائم خسائر التداول على تقليل خسائر التداول الصافية في الصفقات المغلقة. مع ذلك، من المهم عدم تقويض هذه الحماية بالدخول في صفقات محفوفة بالمخاطر دون داعٍ. 

إذا كانت متوفرة، يتم الحصول على قسائم خسائر التداول عند استيفاء معايير أو إنجازات تداول معينة. تأكد من مراجعة وسيطك لمعرفة ما إذا كان يقدم قسائم خسائر التداول أو مزايا مماثلة، وما إذا كانت متوفرة في منطقتك، فقد لا تكون متاحة في جميع الولايات القضائية. 

9. تحسين المخاطر من خلال تحديد حجم المركز بذكاء 

يعد اختيار حجم المركز المناسب أحد أهم تقنيات إدارة المخاطر التي يجب على كل متداول إتقانها. 

يشير حجم المركز إلى مقدار رأس المال المُعرَّض للمخاطرة في صفقة ما. إذا كان مركزك كبيرًا جدًا، فإنك تُعرِّض حسابك لخسائر فادحة. أما إذا كان صغيرًا جدًا، فقد تُفوِّت فرصة الاستفادة الكاملة من صفقة مربحة. 

يصبح هذا الأمر أكثر أهمية عند التداول بالرافعة المالية، كما هو الحال في عقود الفروقات . نظرًا لتضخم الأرباح والخسائر، من الضروري تحديد حجم مراكزك بشكل مناسب لإدارة المخاطر بفعالية. 

عند تحديد حجم الحد الأقصى الخاص بك، هناك خياران للاختيار من بينهما: 

• مبلغ ثابت بالدولار: يعني المخاطرة بنفس المبلغ في كل صفقة، مثلاً ٥٠ أو ١٠٠ دولار. سيُعدّل المبلغ دوريًا مع تغيّر رصيد حسابك. 

• يعتمد على النسبة المئوية: يُعد هذا النهج أكثر مرونة، إذ يسمح لكل حجم مركز بالتوافق مع رصيد حسابك. عادةً ما يحدد المتداولون حجم مركزهم بين 1% و5% من رصيدهم لكل صفقة. 

10. مراعاة الانزلاق السعري  في الأسواق المتقلبة 

الانزلاق السعري هو الفرق بين السعر المتوقع لصفقة ما والسعر الفعلي لتنفيذها. يحدث هذا غالبًا خلال فترات التقلبات العالية أو عندما تواجه أسواق التداول نقصًا في السيولة. 

ومن الجدير بالذكر أن التأخير في تنفيذ الأوامر قد يؤدي أيضًا إلى الانزلاق السعري، ولهذا السبب يجب على المتداولين اختيار وسيط يوفر وصولاً موثوقًا وعالي السرعة إلى الأسواق الحية مثل Vantage. 

يمكن أن يأتي الانزلاق في شكلين: 

• الانزلاق السعري  السلبي: عندما يتم تنفيذ التداول بسعر أسوأ من المتوقع، مما يضع تداولك في وضع غير مؤات. 

• الانزلاق السعري الإيجابي: عندما يتم تنفيذ التداول بسعر أفضل من المتوقع، وهو أمر مفيد لك كمتداول. 

قد لا يكون من الممكن دائمًا تجنب الانزلاق السعري تمامًا، ولكن يمكن للمتداولين التخفيف من تأثيره من خلال: 

• الاستفادة بشكل صحيح من أوامر الحد. 

• تجنب الأسواق ذات السيولة المنخفضة. 

• الامتناع عن التداول خلال ذروة التقلبات 

ضع استراتيجيات  إدارة المخاطر هذه موضع التنفيذ 

ساهمت الأحداث الرئيسية الأخيرة، بما في ذلك التوترات التجارية المتجددة، في زيادة التقلبات و زيادة خطر حدوث عمليات بيع حادة  في الأسواق  . 

في ظل هذه الظروف غير المستقرة، من المرجح أن يواجه المتداولون المزيد من الاضطرابات في الأسواق، مما يجعل إدارة المخاطر أكثر أهمية من أي وقت مضى. قد يساعد تطبيق استراتيجيات إدارة المخاطر المتداولين على الحد من التأثير المحتمل لتقلبات السوق. 

الآن، وأكثر من أي وقت مضى، يُعد اختيار وسيط موثوق أمرًا بالغ الأهمية. تقدم Vantage مجموعة من أدوات إدارة المخاطر المتقدمة واتصالاً موثوقًا وسريعًا بالأسواق في الوقت الفعلي، مما يدعم رحلتك في التداول في جميع ظروف السوق. استكشف ميزات الحساب الحقيقي لفهم الأدوات المتاحة لإدارة أنشطة التداول الخاصة بك بشكل أفضل. 

إخلاء مسؤولية: هذه المعلومات مُقدمة لأغراض تعليمية فقط، ولا تأخذ في الاعتبار أهدافك الشخصية أو ظروفك المالية أو احتياجاتك. ولا تُشكل نصيحة استثمارية. نشجعك على طلب استشارة مستقلة عند الضرورة. لم تُعدّ هذه المعلومات وفقًا للمتطلبات القانونية الرامية إلى تعزيز استقلالية أبحاث الاستثمار. لا يُقدّم أي تعهد أو ضمان بشأن دقة أو اكتمال أي معلومات واردة فيها. قد تحتوي هذه المادة على أرقام أداء تاريخية أو سابقة، ولا ينبغي الاعتماد عليها. علاوة على ذلك، لا يمكن ضمان التقديرات والتصريحات التطلعية والتوقعات. المعلومات الواردة في هذا الموقع والمنتجات والخدمات المُقدّمة غير مُخصصة للتوزيع على أي شخص في أي دولة أو ولاية قضائية يكون فيها هذا التوزيع أو الاستخدام مُخالفًا للقانون أو اللوائح المحلية.